Raport FY 2025
Yoshi Innovation to głęboko pre-komercyjna spółka MedTech/DefenceTech; inwestycja jest zakładem na powodzenie certyfikacji MDR Hyperbary i komercjalizację PhantomSkin — nie na bieżące fundamenty.
Wydźwięk
Ostrożny
Brak zmiany prognoz
YOS
Raport FY 2025
Przychody
0,53 mln PLN
— r/r
Zysk netto
-6,29 mln PLN
— r/r
Marża brutto
-306,83%
— r/r
Wolne przepływy pieniężne (FCF)
-1,72 mln PLN
— r/r
Podsumowanie
Teza inwestycyjna
- Realna gotówkowa strata operacyjna (OCF = −1,667 mln PLN) jest 3,8× niższa niż GAAP-owa strata netto (−6,288 mln PLN) dzięki niegotówkowej amortyzacji wartości firmy (≈3,95 mln PLN).
- Kapitał własny skurczył się z 13,2 do 5,85 mln PLN w ciągu roku (−56%); przy braku nowego finansowania i utrzymaniu burn rate ≈1,7 mln PLN/rok, horyzont gotówkowy wynosi ok. 3–4 lata.
- Zajęcia rachunków bankowych i ustanowienie zabezpieczeń na aktywach po dniu bilansowym to ostrzeżenia przed poważnymi problemami płynnościowymi wykraczającymi poza standardowe ryzyko start-upu.
- Brak konsolidacji grupy (5 spółek zależnych, 2 stowarzyszone) oznacza, że inwestor ocenia jedynie 'holding' bez wglądu w rzeczywistą aktywność technologiczną grupy.
Przeczytaj pełną analizę
Dane finansowe są dostępne dla wszystkich. Pełna analiza — ocena zarządu, komentarz, ryzyka i pełna narracja — jest dostępna po założeniu konta lub zalogowaniu.
Finanse
BETA
YOS · FY 2025
| Metryka | FY 2025 | FY 2024 | Δ r/r | Rodzaj wartości | Segment | Pewn. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 0,53 | — | — | raportowana | — | 0,95 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | -1,62 | — | — | raportowana | — | 0,90 |
| EBIT | -5,83 | — | — | raportowana | — | 0,95 |
| EBT | -6,29 | — | — | raportowana | — | 0,95 |
| Zysk netto | -6,29 | — | — | raportowana | — | 0,95 |
| Amortyzacja | 3,95 | — | — | raportowana | — | 0,85 |
| Koszty odsetkowe | 0,46 | — | — | wyliczona | — | 0,70 |
| Marża brutto | -306,83% | — | — | raportowana | — | 0,80 |
| Marża EBIT | -1106,83% | — | — | raportowana | — | 0,80 |
| Marża netto | -1193,17% | — | — | raportowana | — | 0,80 |
| Kapitał własny | 5,85 | — | — | raportowana | — | 0,95 |
| Aktywa ogółem | 8,56 | — | — | raportowana | — | 0,95 |
| Zobowiązania krótkoterminowe | 2,71 | — | — | raportowana | — | 0,90 |
| Wartość firmy | 4 | — | — | raportowana | — | 0,70 |
| Przepływy operacyjne (CFO) | -1,67 | — | — | raportowana | — | 0,95 |
| Nakłady inwestycyjne (CapEx) | 0,06 | — | — | raportowana | — | 0,85 |
| Wolne przepływy pieniężne (FCF) | -1,72 | — | — | raportowana | — | 0,90 |
| ROE | -66,11% | — | — | raportowana | — | 0,85 |
| Wzrost przychodów r/r | -9,29% | — | — | raportowana | — | 0,95 |
| Wzrost EBIT r/r | -12,89% | — | — | raportowana | — | 0,90 |
| Wzrost zysku netto r/r | -19,61% | — | — | raportowana | — | 0,90 |
FY 2025 · Δ r/r
Przychody
0,53
—
0,53
—
- FY 2024
- —
Zysk brutto ze sprzedaży
-1,62
—
-1,62
—
- FY 2024
- —
EBIT
-5,83
—
-5,83
—
- FY 2024
- —
EBT
-6,29
—
-6,29
—
- FY 2024
- —
Zysk netto
-6,29
—
-6,29
—
- FY 2024
- —
Amortyzacja
3,95
—
3,95
—
- FY 2024
- —
Koszty odsetkowe
0,46
—
0,46
—
- FY 2024
- —
Marża brutto
-306,83%
—
-306,83%
—
- FY 2024
- —
Marża EBIT
-1106,83%
—
-1106,83%
—
- FY 2024
- —
Marża netto
-1193,17%
—
-1193,17%
—
- FY 2024
- —
Kapitał własny
5,85
—
5,85
—
- FY 2024
- —
Aktywa ogółem
8,56
—
8,56
—
- FY 2024
- —
Zobowiązania krótkoterminowe
2,71
—
2,71
—
- FY 2024
- —
Wartość firmy
4
—
4
—
- FY 2024
- —
Przepływy operacyjne (CFO)
-1,67
—
-1,67
—
- FY 2024
- —
Nakłady inwestycyjne (CapEx)
0,06
—
0,06
—
- FY 2024
- —
Wolne przepływy pieniężne (FCF)
-1,72
—
-1,72
—
- FY 2024
- —
ROE
-66,11%
—
-66,11%
—
- FY 2024
- —
Wzrost przychodów r/r
-9,29%
—
-9,29%
—
- FY 2024
- —
Wzrost EBIT r/r
-12,89%
—
-12,89%
—
- FY 2024
- —
Wzrost zysku netto r/r
-19,61%
—
-19,61%
—
- FY 2024
- —